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Quatre cabinets sur le rachat d’Inseec U par Cinven

Par LA LETTRE DES JURISTES D'AFFAIRES
Paru dans La Lettre des Juristes d'Affaires n°1388 du 11 mars 2019

Cinven vient d’entrer en négociations exclusives avec Apax Partners, en vue du rachat d’Inseec U.

Le fonds aurait effectué une offre valorisant Inseec U près de 800 M€, soit environ 14 fois l’Ebitda 2018 selon la presse financière. Il serait ainsi passé devant BC Partners et Carlyle.

Il y a trois ans, Inseec U avait notamment racheté pour près de 200 M€ cinq écoles (EBS, ESCE, ECE, IFG et CEPC) à Laureate Education. Le groupe recense plus de 23 000 étudiants inscrits dans ses écoles de management, d’ingénierie ou de communication.

Freshfields a conseillé Cinven, avec Alan Mason, associé, Julien Rebibo, counsel, Adrien Descoutures, Victor Quilleré, Marion Berberian, Aïleen Legré, Clément Cenreaud et Florian Landry en corporate, Pascal Cuche, associé, Tanguy Bardet et Louise Bragard sur les aspects réglementaires et droit public, Alan Ryan, Jérôme Philippe, associés, Aude Guyon, counsel, et Jennifer Mellott en concurrence, Gwen Senlanne, associé, Lou Hucliez et Laura Haj Houssain en social, ainsi que Carole Steimlé et Cécile Palavit en droit immobilier.

Jeausserand Audouard a accompagné le management d’Inseec U, avec Alexandre Dejardin, associé.

Linklaters a épaulé Apax Partners, avec Fabrice de la Morandière, associé, Mehdi Boumedine, Laure Bauduret, Vera Maramzine et Léa Prince Agbodjan en corporate, Edouard le Chapelier, associé, Jonathan Abensour, Philippe Ludwig, et Thomas de Wailly en fiscalité, ainsi que Kathryn Merryfield, associée, en banking.

Taj s’est chargé de la VDD avec Malik Douaoui, Avocat Associé, et Florence Théodose, Avocat Directeur, et du volet juridique avec Antoine Larcena, Benjamin Balensi et Hervé Gabadou, Avocats Associés, Laure Maffre, Guillaume Flambard et Brigitte Schirmann-Soulier, Avocats Directeurs.

Freshfields Linklaters Taj Jeausserand Audouard Deals Fabrice de La Morandière Alexandre Dejardin Apax Partners Associée Alan Mason Aïleen Legré Gwen Senlanne Carole Steimlé Cécile Palavit Pascal Cuche Louise Bragard Jérôme Philippe Julien Rebibo Carlyle Kathryn Merryfield Tanguy Bardet Lou Hucliez Victor Quilleré Véra Maramzine Mehdi Boumedine Benjamin Balensi Laura Haj Houssain BC Partners Hervé Gabadou VDD Laure Bauduret Clément Cenreaud Florian Landry Cinven Antoine Larcena Inseec U EBS ESCE ECE IFG CEPC Laureate Education Adrien Descoutures Marion Berberian Alan Ryan Aude Guyon Jennifer Mellott Léa Prince Agbodjan Edouard le Chapelier Jonathan Abensour Philippe Ludwig Thomas de Wailly en fiscalité Kathryn Merryfield en banking. Malik Douaoui LJA1388 Florence Théodose Laure Maffre Guillaume Flambard Brigitte Schirmann-Soulier